Option Greeks क्या होता है।
Option Greeks options की sensitivity को measure करने के लिए इस्तेमाल किए जाने वाले metrics हैं, जो options की कीमत पर विभिन्न factors के impact को दिखाते हैं। मुख्य Greeks हैं:
1. Delta (Δ): ये बताता है कि underlying asset की कीमत में $1 के बदलाव से option की कीमत कितनी बदल जाएगी। Call option का delta positive होता है और put option का delta negative होता है।
2. Gamma (Γ): ये delta में बदलाव की rate को measure करता है। यानी, underlying asset की कीमत में बदलाव के साथ delta कितना बदलता है। Gamma option की stability को दिखाता है।
3. Theta (Θ): इसे "time decay" भी कहते हैं, जो बताता है कि expiration के करीब पहुंचने के साथ option की कीमत कितनी घटेगी। इसका value हमेशा negative होता है क्योंकि time के बीतने के साथ option की value कम होती है।
4. Vega (ν): ये option की कीमत में volatility के impact को measure करता है। अगर volatility बढ़ती है, तो option की कीमत भी बढ़ती है। Vega higher volatility वाले options के लिए ज्यादा sensitive होता है।
5. Rho (ρ): ये interest rate में बदलाव का option की कीमत पर impact को measure करता है। Call options के लिए rho positive और put options के लिए negative होता है।
Option Greeks का इस्तेमाल risk management और trading strategies बनाने के लिए किया जाता है। इन्हें समझने से traders को options की pricing और उसके risk factors का बेहतर अंदाजा होता है।
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